O mercado de derivativos pode se tornar algo confuso para os investidores iniciantes. Mas se você pretende se tornar um grande investidor e aumentar o seu patrimonio, é fundamental estudar e entender como funciona o mercado de derivativos.
Talvez você ainda não tenha ouvido falar do termo mercado de derivativos, mas já tenha visto contratos futuros, opções ou swaps. Apesar de serem modalidades de investimento diferentes, todas elas fazem parte do mercado de derivativos.
Se você quer adquirir mais conhecimento como investidor e conhecer o mercado de derivativos, continue lendo esse texto. Iremos entender como esse mercado funciona e descobrir quais são as suas principais vantagens e desvantagens. Confira!
O que é o mercado de derivativos?
Em um mercado de derivativos são negociados ativos que possuem o preço derivado do valor de outro ativo. Na prática, os derivativos são um contrato, que contém os termos da negociação acordada por duas partes.
Nessa negociação, não é negociado o ativo em si, e sim o seu valor. Um contrato de derivativos contem coisas como o preço que aquele ativo deverá ser vendido, a quantidade e o prazo para que os termos da negociação sejam aplicados.
O mercado de derivativos surgiu por conta das oscilações de preços que havia no mercado agrícola. Isso gerava prejuízos para os negociantes. Assim, sempre que notavam que o preço das safras iriam cair, os negociantes criavam um contrato para fixar o preço e se proteger dessas oscilações.
Quais são os principais tipos de mercado de derivativos?
O mercado de derivativos pode ser físico, onde é negociado o preço de café, soja, etc. ou financeiro, que negocia ações, moedas e taxas de juros. Atualmente o mercado de derivativos pode ser facilmente acessado por meio da bolsa de valores.
Aqui no Brasil, por exemplo, nós temos a B3, a bolsa de valores brasileira. Ela possui um mercado de derivativos muito bem desenvolvido e negocia principalmente:
- Contratos Futuro: Define a data que uma determinada ação deverá ser comprada por um preço pré-determinado;
- Contrato a Termo: O investidor se compromete a comprar uma certa mercadoria ou ativo em uma determinada data futura;
- Opções: Concede ao investidor o direito de compra ou venda de um ativo numa data determinada;
- Swaps: Um tipo de acordo, onde é negociado entre dois investidores a rentabilidade de dois ativos.
Todas essas modalidades de derivativos são negociadas por meio de contratos, que deve conter todos os termos acordados entre as duas partes.
Qual é o objetivo do mercado de derivativos?
Um dos principais objetivos dos investidores ao fazer aplicações no mercado de derivativos é se proteger das oscilações no mercado, pois se o ativo tiver o seu preço pré-fixado num contrato e sofrer desvalorização, o investidor poderá vendê-lo pelo preço que determinou anteriormente.
Mas além de proteção, os investidores também tem como objetivo obter lucro no mercado de derivativos. Eles fazem isso analisando os ativos e investindo naqueles que acreditam que terá uma maior valorização no futuro, possibilitando que eles sejam repassados por um preço maior, gerando lucro para o investidor.
Quais são as vantagens e desvantagens do mercado de derivativos?
O mercado de derivativos traz vantagens para o investidor, lhe oferecendo proteção contra a oscilação de preços do mercado, se potencializar seus ganhos, já que os lucros obtidos no mercado de derivativos podem ser altos, caso a aplicação obtenha sucesso.
Mas não há investimentos sem riscos. É importante lembrar que o mercado de derivativos trabalha somente com projeções. Assim, existe o risco delas se concretizarem ou não. Por isso, que antes de decidir fazer uma aplicação no mercado de derivativos é preciso estudar e analisar com cuidado os rumos que o mercado pode tomar.
Como funciona o mercado de derivativos?
O mercado de derivativos funciona por meio de contratos. Digamos que um investidor tenha posse de um ativo e perceba que em pouco tempo o seu preço irá se desvalorizar. Para se proteger contra isso, ele pode fixar o preço do seu ativo por meio de um contrato futuro.
Quando chegar a data de vencimento do contrato, se as ações tiverem realmente se desvalorizado, o investidor poderá vendê-las pelo preço que definiu anteriormente, evitando sofrer prejuízos com a desvalorização.
Assim, o mercado de derivativos poupam os investidores de sofrerem prejuízos e podem ser até lucrativos. Mas lembrando que por se tratar de projeções, é preciso analisar e estudar bem o mercado antes de fazer qualquer aplicação no mercado de derivativos
