Os investimentos podem ser divididos em duas categorias principais: investimentos não tributados, como poupança, LCI, LCA e Tesouro Direto. Mas também há alguns que serão afetados pela tributação, como fundos de investimento, ações e CDB. Vale ressaltar que a isenção tributária para esses investimentos só se aplica a pessoas físicas. Ao investir, você precisa (e quer) saber quando vai ganhar com a transação, certo? Portanto, uma coisa que todo investidor precisa entender é como funciona o imposto sobre investimentos.
Existem dois tipos de impostos sobre investimentos: imposto de renda e IOF, os quais afetam a receita total de seus investimentos porque são deduzidos antes mesmo de serem recebidos.
Como funciona a tributação em investimentos?
A tributação faz parte do trabalho diário dos investidores. Os investimentos financeiros estão sujeitos ao imposto de renda, que todo investidor precisa saber para mensurar adequadamente sua receita e saber qual parte da receita será destinada ao IRS.
Conforme mencionado acima, existem dois tipos de tributação: imposto sobre Operações Financeiras (IOF) e Imposto de Renda (IR). Ambos são deduções diretas na fonte, ou seja, quando você solicita um resgate, o valor devolvido em sua conta é ajustado pelos impostos – exceto para os investimentos em ações e fundos imobiliários, impostos de propriedade dos investidores.
Mas esteja ciente que uma coisa é o imposto de renda retido na fonte e a outra é sua declaração de investimento. Mesmo com a tributação automática, todo aquele que ganha mais de R $ 40.000 com aplicações financeiras e salários até o final do ano calendário (em nome do período do imposto de renda) deve declarar esses investimentos.
Entenda a Tabela regressiva do Imposto de Renda em investimentos
Para quem se inscreve por pouco tempo, o imposto de renda cobrará uma taxa maior. Esta é a regra básica para entender a tabela de regressão IR. O percentual da taxa de inscrição (parte destinada ao pagamento do IR) é reduzido de acordo com o tempo de aplicação.
| TEMPO DE APLICAÇÃO | ALÍQUOTA DE IR APLICADA SOBRE O RENDIMENTO DA APLICAÇÃO |
| Entre 0 e 180 dias | 22,5% |
| Entre 181 e 360 dias | 20% |
| Entre 361 e 720 dias | 17,5% |
| Mais de 720 dias | 15% |
A tabela acima se aplica a investimentos de renda fixa e classificados como fundos de longo prazo (o vencimento médio dos ativos do fundo deve ser superior a 365 dias).
Como o nome sugere, o imposto de renda incidirá apenas sobre rendimentos de investimentos (exceto para o PGBL, cujo IR é para o valor do resgate). Perceba que o pedido de resgate há seis meses pode consumir quase um quarto de sua receita de aplicativo.
Portanto, é necessário pensar com cuidado antes de tomar essa decisão, caso contrário, você pode receber muito pouco e investir pode não ser uma boa escolha para você, afinal, o dinheiro fica retido e você perde a oportunidade de investir de forma mais lucrativa.
Para investimentos de renda fixa, o imposto de renda incide apenas sobre o resgate. Nos fundos de longo prazo, o IR cobra taxas a cada 6 meses (no último dia útil de maio e novembro) sobre os rendimentos desses períodos. A taxa de imposto aplicável é de 15%. E, no momento do resgate, o imposto de renda adicional será cobrado com base no prazo perpétuo do investidor no investimento.
Por exemplo: se ficar no aplicativo por 500 dias, você pagará 17,5% do IR no momento do resgate. Porém, como já pagou 15% do imposto nos meses de maio e novembro, paga apenas a diferença do imposto, ou seja, 17,5% – 15% = 2,5%. Também existem fundos de curto prazo (a maturidade média dos ativos do fundo é inferior ou igual a 365 dias).
Para esses fundos, a tabela de imposto de renda é a seguinte:
| TEMPO DE APLICAÇÃO | ALÍQUOTA DE IR APLICADA SOBRE O RENDIMENTO DA APLICAÇÃO |
| Entre 0 e 180 dias | 22,5% |
| Entre 181 e 360 dias | 20% |
Nos fundos de curto prazo, o IR é cobrado semestralmente (no último dia útil de maio e novembro) sobre os rendimentos desses períodos, e a alíquota aplicável é de 20%. E no momento da troca, será cobrada a diferença da taxa, conforme tabela. atenção!
Os fundos de ações seguem essa lógica do imposto de renda, mas a taxa fixa de imposto em qualquer data de resgate é de 15%.
Os fundos imobiliários concedem aos investidores pessoas físicas isenção de IR para pagamento de receita, mas existem três regras para essa isenção: o fundo deve ter no mínimo 50 cotistas, suas ações devem estar em bolsa de valores ou mercado de balcão, e o cotas do investidor no fundo O patrimônio líquido não deve exceder 10%.
Esta isenção aplica-se apenas ao pagamento de rendimentos, de acordo com a lei deve ser semestral, mas a maior parte é paga uma vez por mês. Quando os investidores vendem suas ações com fins lucrativos, será cobrada uma taxa de IR de 20%.
Outra coisa que você precisa saber é que não é necessário apresentar uma declaração de imposto de renda para fazer um investimento. Existem regras bem conhecidas para definir quem declara e quem está isento. Se você pertencer a um grupo isento, não precisa fazer uma declaração.
Observe, no entanto, que os investimentos continuarão a depender de alíquotas de imposto de renda: pagar imposto de renda sobre produtos do mercado financeiro é uma coisa, e preencher declarações de imposto de renda é outra.
Quais investimentos são isentos de IR?
Se você deseja evitar a tributação de seu investimento, existem algumas opções que não exigem imposto de renda.
LCI;
LCA;
Chris;
Agência de classificação de crédito;
Títulos de incentivo;
Receita de dividendos;
Receita de venda de ações, desde que o valor das vendas no mês de sua carteira de ações não ultrapasse 20.000 reais.
Entenda como é feita a cobrança do IOF
O imposto sobre transações financeiras incide sobre uma variedade de transações bancárias, desde o uso de cartões de crédito para fazer compras no exterior até seguros e transações de câmbio. Porém, também foca no investimento e tem uma regra muito especial: só será cobrado se o resgate for solicitado dentro de 30 dias da aplicação.
| INCIDÊNCIA DE IOF DURANTE OS PRIMEIROS 15 DIAS DE APLICAÇÃO | |
| TEMPO DE APLICAÇÃO | ALÍQUOTA DE IOF |
| 1 DIA | 96% |
| 2 DIAS | 93% |
| 3 DIAS | 90% |
| 4 DIAS | 86% |
| 5 DIAS | 83% |
| 6 DIAS | 80% |
| 7 DIAS | 76% |
| 8 DIAS | 73% |
| 9 DIAS | 70% |
| 10 DIAS | 66% |
| 11 DIAS | 63% |
| 12 DIAS | 60% |
| 13 DIAS | 56% |
| 14 DIAS | 53% |
| 15 DIAS | 50% |
Observe que solicitar um pedido de resgate 15 dias antes consumirá pelo menos metade da receita fiscal. E não se esqueça que além do IOF, tem também a alíquota do imposto (claro se for um investimento com taxa de incidência), ou seja, sua receita vai ficar próxima de zero.
Após 15 dias de aplicação, o percentual de consumo de IOF caiu, mas ainda era alto:
| INCIDÊNCIA DE IOF ENTRE 16 DIAS E 30 DIAS DE APLICAÇÃO | |
| TEMPO DE APLICAÇÃO | ALÍQUOTA DE IOF |
| 16 DIAS | 46% |
| 17 DIAS | 43% |
| 18 DIAS | 40% |
| 19 DIAS | 36% |
| 20 DIAS | 33% |
| 21 DIAS | 30% |
| 22 DIAS | 26% |
| 23 DIAS | 23% |
| 24 DIAS | 20% |
| 25 DIAS | 16% |
| 26 DIAS | 13% |
| 27 DIAS | 10% |
| 28 DIAS | 6% |
| 29 DIAS | 3% |
| 30 DIAS | 0% |
Agora, considere um detalhe: a maioria dos produtos do mercado financeiro não fornecerá retornos interessantes em menos de um mês. A menos que você tenha um bom desempenho no mercado de ações todos os dias, é difícil obter bons retornos em tão curto período de tempo, por isso nunca se esqueça que o investimento requer paciência para beneficiar o seu bolso.
